降价30%，硅片价格战再升级！各路厂商扩产内卷，有跨界玩家订单或大缩水
本文来源：时代财经 作者：周立
光伏价格战再升级！
硅业分会官网显示，M10单晶硅片（182 mm /150μm）、G12单晶硅片（210 mm/150μm）5月最新成交均价分别为4.22元/片和6.14元/片，较4月分别下降48.8%和30.3%。
对于硅片价格下跌，业内人士分析称主要是由于两方面原因，其一是降价清库存，短期来看效果并不理想；其二是传导原材料下跌空间，并持续向终端释放利润。
自3月以来，国内太阳能级多晶硅价格经历了十二连跌，硅料价格“腰斩”，硅片价格战也随之升级，5月TCL中环（002129.SZ）硅片价格连降两次，降幅超20%，而隆基绿能（601012.SH）则一次性大降30%。
5月29日晚，隆基绿能在官网公示最新的硅片价格，单晶硅片P型M10 150μm厚度价格由6.3元人民币下调至4.36元，降幅30.8%；P型M6 150μm厚度价格由至5.44元人民币下调至3.81元人民币，降幅30%。
神仙打架，A股遭殃。据同花顺APP显示，5月30日，光伏产业（931151）指数一度跳水跌去2%，随后收跌0.96%；而5月31日更是继续水下震荡，收盘跌幅1.98%。
硅片到底是怎么卷起来的？在技术创新、扩大产能以及价格硝烟之中，光伏行业的巨大“蛋糕”又会在各家企业中如何重新分配？
图片来源：图虫创意
各路玩家扩产，有人“抢蛋糕”有人“吃瘪”
在光伏硅片领域，隆基绿能和TCL中环拥有难以撼动的地位，两家巨头合计市占率一度达到70%，对硅片也拥有一定的定价话语权。
不过，近年来国内硅片产能不断提高，除了专业化的硅片厂商，还有垂直一体化的光伏企业“抢蛋糕”，以及跨界玩家杀入硅片环节。各路玩家扩产，硅片价格也更加内卷，竞争更加激烈。
隆基绿能2022年单晶硅片出货量85.06GW，单晶硅片出货量位列全球第一，2023年，公司计划将单晶硅片能能由133GW提高至190GW。今年1月，隆基绿能抛出年产100GW单晶硅片的扩产计划，预计2024年3季度首线投产，2025年底达产。TCL中环也不甘落后，计划将单晶总产能从2022年的140GW提高至180GW。
而据不完全统计，一体化光伏厂商的硅片产能在2022年已超过200GW，并有望在2023年继续扩产，产能增幅超100GW。晶科能源（688223.SH）近期也宣布560亿元的垂直一体化投资项目，项目建设内容包括56GW硅片产能，一期项目预计2024年第一季度投产。
不过，面对价格战，跨界玩家的日子似乎“没那么好过”。
此前主营生物农药的和邦生物（603077.SH）在2021年10月宣布跨界光伏，投资30亿元建设10GW超高效单晶太阳能硅片项目后，在2022年步入生产销售的正轨。然而，面对激烈竞争，和邦生物新玩家在市场扩张的步伐稍慢一步。
和邦生物2022年年报显示，当年公司硅片生产量为2846.73万片，销售量为1210.53万片，可以说硅片销售量不及生产量的一半，去库存或是一大难题。对此，时代财经致电和邦生物，相关工作人员表示，（去年库存多）可能跟价格影响或销售策略有关系，今年的销量会比去年好一些。
时代财经注意到，和邦生物与皇氏绿能的长单合同本应在5月开始，投资者也极为关注，多次在互动平台询问进展，但和邦生物通过投资者互动平台称，皇氏电池片项目处于建设中，目前还未执行合同；和邦生物还表示，公司硅片项目不存在“烂尾”的担忧。
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该长单合同显示，单晶硅片销售总量不低于25亿片，预计销售金额总计约195亿元，以此计算，单片价格约为7.8元。时代财经注意到，双方采取的定价模式为“单次采购价以最新市场报价为参考，实际采购价格采取月度议价方式”，在硅片大降价的背景下，销售总额或将缩水。
技术才是“光”的未来
在价格和产能卷起来之后，技术卷或许才是企业在未来光伏行业站稳脚跟的出路。
在近期的SNEC大展上，许多行业龙头企业积极宣传的重点基本是光电转化效率的提高，以及电池技术重点将由“P”转“N”。
5月24日上午，正泰新能N型TOPCon全新产品——ASTRO N7系列在SNEC展会正泰新能展台重磅发布。正泰新能董事长陆川在发布会现场表示，去年4月，正泰新能从P型顺利转入N型赛道后，一直在扩产提效的道路上不断发力。据介绍，该系列采用正泰新能自研N型TOPCon3.0高效电池，量产平均效率达25.6%，组件效率达22.7%。
在TCL中环的展区，P型与N型组件各占一半，这也是其N型电池组件的首次亮相。相关工作人员向时代财经表示，公司P型组件已上市2~3年，其N型组件最高功率可达710W，是首次向公众展示，预计第三季度将正式推向市场。
同时，晶科能源、协鑫集成（002506.SZ）、一道新能、英利太阳能等公司也都将N型产品作为重点展示。向光伏产业一体化进军的硅料龙头通威股份（600438.SH）也在本次展会上重磅推出N型系列产品。协鑫集成工作人员告诉时代财经，今年N型组件市占率可以达到30%左右。
中信建投证券电新团队近期也表示，TOPCon电池当前量产效率已达25%以上，在N型电池中量产性价比最高，头部企业均选择以TOPCon作为下一代电池技术路线。
而N型硅片有利于制作更高效率的电池，目前TOPCon、HJT 等新电池技术基本都是基于 N 型硅片进行开发。国海证券研报显示，N 型硅片成本尚高，但更大的减薄潜力结合电池端的高效率，有助于成本下降。
TCL中环N型硅片经过多次薄化，主流厚度已降至110μm和130μm，而隆基绿能也达到150μm。硅片薄片化已成为未来光伏产业发展的重要方向之一，硅片环节的各路玩家需加大对硅片生产技术的研发和投入，提高硅片制造的效率和品质，或许才有望“分一杯羹”。
