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英伟达简介
NVIDIA（纳斯达克股票代码：NVDA）是一家人工智能计算公司。公司创立于1993年，总部位于美国加利福尼亚州圣克拉拉市。美籍华人Jensen Huang（黄仁勋）是创始人兼CEO。英伟达是全球可编程图形处理技术领袖。与ATI（后被AMD收购）齐名，专注于打造能够增强个人和专业计算平台的人机交互体验的产品。
公司的图形和通信处理器拥有广泛的市场，已被多种多样的计算平台采用，包括个人数字媒体PC、商用PC、专业工作站、数字内容创建系统、笔记本电脑、军用导航系统和视频游戏控制台等。NVIDIA全球雇员数量超过4000人。全球各地众多OEM厂商、显卡制造商、系统制造商、消费类电子产品公司都选择NVIDIA的处理器作为其娱乐和商用解决方案的核心组件。
在PC应用领域（例如制造、科研、电子商务、娱乐和教育等），NVIDIA公司获奖不断的图形处理器可以提供出色的性能和鲜锐的视觉效果。其媒体和通信处理器能够执行宽带连接和通信应用中要求十分苛刻的多媒体处理任务，并在音频应用能力方面取得突破。NVIDIA产品和技术的基础是NVIDIA ForceWare，这是一种综合性软件套件，能够实现业内领先的图形、音频、视频、通信、存储和安全功能。NVIDIA ForceWare可以提高采用NVIDIA GeForce图形芯片和NVIDIA nForce平台解决方案的各类台式和移动PC的工作效率、稳定性和功能。
驱动逻辑
全球芯片巨头英伟达因为算力芯片业绩大增，股价大涨。
英伟达股价在公布业绩后盘后跳涨25.26%，英伟达市值目前已经超过7552亿美元，高于特斯拉（5797亿美元），在全球半导体企业中排名第一。该公司在2018年的市值为814亿美元，当时在全球半导体股中排名第六，但这次却占据了首位。
为什么股价大涨？
根据公司的公告，英伟达业绩增长正来自数据中心业务。公司锁定了数据中心芯片的大幅增长，计划下半年大幅增加供应。
英伟达提供可以帮助AI产品训练大量文本、图像和视频的GPU，在人工智能浪潮中，GPU掌握着供应算力的“命门”，在算力需求激增的背景下，英伟达的GPU几乎成为了唯一的“硬通货”。
所以，我们可以看到，随着人工智能的蓬勃发展，算力芯片需求巨大，半导体行业迎来新的业绩增长点，利好半导体行业，尤其是算力芯片概念股。
AI算力概念股：
英伟达概念股解析：
鸿博股份（002229.SZ）：全资子公司英博数科，在2022年8月鸿博股份就关于北京AI创新赋能中心的建设发布公告并披露与协议合作方共建的核心业务范围，其中即包括机器学习、深度学习、NLP自然语言处理、AIOT等AIGC相关的技术研发和产业布局。。
胜宏科技（300476.SZ）：公司现已推出高阶HDI、高频高速PCB等多款AI服务器相关产品，可完全满足客户对高端PCB产品的需求。高密度多层VGA(显卡)PCB，小间距LEDPCB市场份额全球第一；连续多年位居“中国PCB百强榜”和“全球PCB百强榜”前列。公司是英伟达核心供应链企业和全球该领域龙头，全面配套英伟达全系产品，还与AMD、国产CPU企业深度合作。
和林微纳（688661.SH）：位于江苏苏州，实控人是个人，是A股市场芯片测试探针第一股，主营业务为微型精密电子零部件和元器件的研发，公司主要产品为微机电(MEMS)精微电子零部件系列产品以及半导体芯片测试探针系列产品等。半导体芯片测试探针产品是半导体封装与检测中需要使用的重要耗材，半导体芯片测试探针产品已经实现在泰瑞达（TERADYNE）以及爱得万（ADVANTEST）等主流半导体检测设备中的应用，客户包括有英伟达等著名半导体厂商。
中际旭创（300308.SZ）：位于山东烟台龙口，实控人是个人，主要业务是高端光通信收发模块以及光器件的研发生产。公司主要产品为中低速光通信模块、高速光通信模块、光组件、电机绕组装备。公司拥有自主研发硅光芯片的技术与能力，能够顺应未来硅光技术的发展趋势。公司800G硅光芯片及800G硅光模块已研发成功，并已在今年一季度向海外部分客户如英伟达和谷歌等送测。
中富通（300560.SZ）：位于福建福州，实控人是个人，主营业务是通信服务业务、信息化软件服务业务、渠道销售业务、数字营销和边缘计算相关产品。公司为电信运营商（中国移动、中国联通、中国电信）、通信设备商（华为公司、中兴通讯等）、广电网络等提供通信网络建设、维护、优化服务业务。中富通5月19日在投资者互动平台表示，英伟达是控股子公司英博达的上游合作方之一。
精研科技（300709.SZ）：位于江苏常州，实控人是个人，主营业务为传动、精密塑胶、散热、智能制造服务及电子制造板块业务。公司产品现已最终应用于fitbit、三星(SAMSUNG)、JAWBONE、步步高(vivo)、OPPO、华为、联想、本田等国内外知名消费电子和汽车品牌。公司是英伟达芯片散热供应商。
万润科技（002654.SZ）：位于广东深圳，实控人是湖北省国有资产监督管理委员会，主要从事LED元器件封装、LED照明应用及广告传媒业务。控股子公司湖北长江万润半导体技术有限公司主要聚焦存储半导体的闪存封装和闪存测试，以及存储模组和嵌入式存储的研发生产销售。面向的市场应用包括大容量企业级与监控级SSD，工业及车规级SSD、嵌入式SSD、中端消费级SSD。
工业富联（601138.SH）：位于广东深圳，实控人是个人，作为全球最大的智能制造科技企业之一，掌握了数据的产生、传输、储存到应用的全过程，凭借智能制造+工业互联网的拓展，打通了数字经济时代数据全要素、全产业链，聚焦“半导体生态、新能源车零部件、大数据，机器人”等新产业方向，并加大对半导体的投资，进一步完善芯片设计、半导体制造、先进封测及高端精密测试及自动化设备等产业的横向布局。
华工科技（000988.SZ）：位于湖北武汉，实控人是武汉市人民政府国有资产监督管理委员会，一直专注于以“激光技术及其应用”为主业。公司是中国最大的激光装备制造商之一，全球领先的智能制造方案提供商，国家重点高新技术企业。华工科技在机构调研时表示，今年在北美的销售的AI的光模块，出货产品从100G\200G\400G\800G全覆盖，并确定了1.6T产品研发计划。在头部客户方面，跟英伟达、微软、ARISTA、Meta、Intel等也进行了良好对接，预计今年内在北美大客户方面能够获取一定份额。
浪潮信息（000977.SZ）：浪潮信息位于山东济南，实控人是山东省人民政府国有资产监督管理委员会，是中国最大的服务器制造商和服务器解决方案提供商，是全球领先的数据中心IT基础架构产品、方案和服务提供商。公司与英伟达，两者牵手落地元宇宙Metaengine。
步长制药（603858.SH）：位于山东菏泽，实控人是个人，主要从事中成药的研发、生产和销售。公司不是英伟达供应链，但是与英伟达合作使用人工智能加速药物研发。
五大产业链
短期来看，伴随着上游晶圆厂商产能的提升，英伟达业绩有望持续受益于Chatgpt带来的对GPU需求的提升;中长期来看，公司借助加速计算硬件(GPU、DPU、CPU) 、成熟的编程 及工具链软件(CUDA、 DOCA等)、垂直专用软件等领域建立了领先的竞争优势，正从一家芯片企业变成综合性的平台厂商。
A股对标受益产业链方面，主要是五大产业链:
1)计算芯片: GPU为Al训练算力之源，在训练服务器中价值量占比超过80%。测算2026年全球数据中心GPU市场规模有望达749亿美元，22-26年CAGR达44%，目前英伟达市占率高达80%。
2)PCB:Al服务器PCB价值量是普通服务器的价值量的5- -6倍，随着Al大模型和应用的落地，市场对AI服务器的需求日益增加，市场扩容在即。
3)存储芯片:测算得2026年HBM市 场规模有望达56.9亿，22- -26年复合增长率有望达52%。
4)服务器散热: AIGC驱动芯片级散热.模块、液冷市场总量增加和边际增速提升，未来四年带来液冷市场60%+复合增速，服务器芯片级散热模块29%复合增速，关注专业温控厂商、布局液冷技术的服务器厂商以及提供包含芯片级散热的完整解决方案的供应商。
5)光芯片/光模块:全球数据量爆炸式增长，光通信逐渐崛起。400G/800G光模块将成为主要增长点，光芯片为光模块核心组件。
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