周末大瓜！杀人的行情刚过，埋人的行情来了？
作者 | 谢筱白
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上周四我们刚预警“杀人的行情”已启动，周五就跌出了“死人的行情”。
以至于有人喊出——股灾！
对此，我只能说——纯属巧合。
但不出意外的话，调整还将继续，毕竟管杀不管埋——不人道！
51小长假前，大概率还会有一波“埋人”的行情。
慌吗？
其实大可不必。
道理不复杂，3月份社会消费品零售总额同比增长10.6%，其中除汽车之外的消费品零售额同比增长10.5%。
一季度经济增长明显好于预期。
周五A股突然下跌，看似为紧缩的传言叠加疫情影响，以及相关政策限制、业绩利空......
但事实上，主要还是因为人工智能板块的获利回吐。
毕竟，AI的风险就在那里，或早或晚都会爆，在过于“巧合”的操盘背景下，比的从来就是“手速”！
那么问题来了，当AI调整结束，行情会好吗？
01
周五新老赛道的龙头代表：宁德时代和科大讯飞都发布了一季报。
宁德时代依旧稳得一匹，一季度净利润98.2亿，同比增长558%！
AI龙头科大讯飞：一季度净亏损5785万，上年同期净利润1.1亿元！
宁德时代小幅反弹，讯飞拉高后迅速暴跌！
这都在说明一个问题：资金又开始切换，在财报季，“务实”最重要。
紧跟着周末，AI另一标志性龙头360公布了22年报和23年一季报。
同样是凄凄惨惨切切。
三六零2022年营业收入95.21亿元，同比下降12.54%；
净利润亏损22.04亿元，上年同期净利润9.02亿元。
23年一季度营业收入19.66亿元，同比减少22.17%；
净亏损1.86亿元，去年同期净利润2.22亿元。
不仅利润拉胯，营收也是负增长。
这时候我们会明白一个道理：
成年人的世界，一提到钱，大家就不是那么亲热了。
可以预见，相关板块会腥风血雨一片，砸盘力度会势大力沉，超出你我想象。
毕竟，财报数据显示，360股东户数从去年四季度末的 19.92万户，快速增长到了今年一季度末的 32.88万户，环比暴增 65%。
基金持仓环比增幅200%。
这什么概念？
这说明，主力资金和游资把360 的股价大幅拉升后，就开始出货，基本全部是由散户和公募基金冲进去接盘！
这时候我们会发现：
人生就是这样，有欢笑也有泪水。
但要命的是一部分人主要负责欢笑，另一部分人主要负责泪水。
负责泪水的这部分人主要是：选择追高的散户，以及所托非人的基民。
事实上，很多基民都是不敢自己买股票，才选择专业投资者，认为“专业的人干专业的事”，结果没想到——
这帮基金经理，拿着自己的钱去接盘。
悲哀！
02
这时候我们再回过头看——章盟主三天狂买20亿中科曙光的消息。
我们会发现套路有多深。
还记得之前媒体报道，“老太出国前买了5万长春高新，回国后变500万”？
某大v高喊“现在不买新能源，就是20年前不买房”？
......
回过头来看，我们会发现，当时媒体的发言都是“顶点”。
多少年了，套路还是一成不变，但偏偏散户就吃这一套。
当然这不能怪散户，媒体太懂人性了。
作为媒体人我有这样的经验，当媒体报道：
某地快递小哥月薪过万，那么大概率某地快递小哥缺人了；
某地遍地黄金，女多男少，那么大概率某地缺劳动力了......
如果我们小时候看过《西游记》，会发现取经历九九八十一难，其实面临的问题，一直就只有三个：
你有什么，你要什么，你愿意放弃什么？
我们一生所经历的、要修行的，也不外乎这三个问题。
但奈何，总有人看不开。
03
事实上，AI、中字头行情不应该那么好，新能源、医药也不应该那么差。
毕竟，前者缺的就是业绩和信心；
而后者不缺业绩也不缺信心，唯独缺的就是——关注。
君不见，上海车博会，本该是中国车企扬名立万之战。
谁曾想被几个冰淇淋夺走了热点.....
表面上看是大家的关注点都跑偏了，但往深里说——大家对国产车还是不感冒！不自信！
以至于一个宝马的区别待遇，就跟挨了两巴掌一样，急了！急于证明自己ojbk！
何必呢？
事实上，真自信、强大的人，会在乎别人怎么评价？
当然更夸张的是，随着事件的发酵：
有几家企业不许员工买宝马车，已经买的要换国产车。还有路边宝马车被丢了冰淇淋……
这更让我头皮发麻......
钱放银行，没了，忍！
房子烂尾了……忍！
宝马车展没领到免费冰淇淋……老外领到了，老子跟你拼了！
到底是大家抢热点不择手段了？还是想出名想疯了？
真有这功夫，真金白银支持中国自主品牌呀？闭眼买国产车呀？
事实上，这也反映到宁德时代的走势上——
即使业绩超预期且可持续，但我们会发现，期待的放量大涨并没有出现，反而是高开迅速回落。
只能说迷茫的行情还在持续.....
04
这时候我们会发现，真正的麻烦在于：AI落并未万物生？
个股普跌，新能源小反弹，中字头护盘，资金非常的迷茫。
现在已经明牌了，眼下最大的风险不是AI砸盘，芯片回调，而是：中石油、中移动还没开始调整......
如果再叠加，美国进一步的制裁，即将实施的《反制不可信海外电信法案》，以及即将在5月G7峰会后，全面出台禁止投资中国高科技企业的禁令。
我们会发现局势更加迷茫。
芯片产业会迎来更为确定的政策扶持，但业绩似乎已经透支。
新能源则在有业绩支撑的背景下，关注如此寡淡，似乎也难言反转。
张文宏发声“做好应对新冠二次感染的准备”，但在经济复苏的预期下，相关板块“爆炒冷饭”也显得不合时宜。
尤其是在中字头第一阶段的破净修复已经完成，指标股处于高位，可能随时埋人的背景下.....
05
如何破局？
我认为有个关键信号——相关刺激消费的政策出台。
并不是因为这些政策会有奇效。
恰恰相反，这些政策注定是无效的，因为违反经济规律。
但是只有动了这些政策，我们才能确认经济的底部形态基本也就形成了。
这意味着按照现在的思路已经彻底走不通了，这是确认底部的第一步。
之所以我这么认为，是因为两个原因：
1.眼下整体经济就是在分化资产重组的过程中，消费不可能提振，这需要一个债务和存货出清的过程。
去年我就说中国也就100来座城市的房地产有实际价值，其他地区的房产都会鹤岗化。
这就是一种分化，资金会跟随市场流入这些中心城市和资源聚集地。
2.市场并不是没有钱，毕竟居民储蓄存款连续大幅度增长，这说明大家需要的是一个明确的方向。
毕竟，能消化海量增发的M2货币的池子，只有房地产和股票。
在两个池子都出现不同程度问题的状态下，我们就不可能期待奇迹的出现，消费的提振，毕竟，要让人见日月星辰，才能谈往后余生。
对此，我们只能耐心等待信号的出现。
结语
随着注册制的推行，A股已经彻底变了：
今后行情好，个股一半是海水一半是火焰；
行情不好，全部都是海水，这将会成为常态。
这时候我们会发现资本市场已经进入了“地狱级”难度，没有深入研究和专业的能力，拿错股只会稳定亏损，这也将成为常态。
但根据公司的基本面、估值等因素做出判断，避免盲目跟风，就一定能胜出吗？
答案可能会伤害到你脆弱的心灵。
我只能说，有些坚持就像内裤，看不见但很重要。
祝好，我是希望你们财富自由的谢筱白。
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